Convex Finance 

CVX Курс

Що таке монета Convex Finance?

Convex Finance - це протокол децентралізованого фінансування (DeFi) на Ethereum, який дозволяє постачальникам ліквідності Curve Finance та стейкерам CRV отримувати збільшені винагороди Curve, не блокуючи при цьому самі CRV. Вкладники отримують cvxCRV, токен-квитанцію, що накопичує збільшені винагороди CRV плюс комісії за торгівлю Curve. Окрім Curve, Convex Finance збільшує винагороди для Frax, Prisma та f(x)/Resupply, перетворюючись на шар агрегації доходності для ліквідності екосистеми Curve.

Як працює Convex Finance?

Convex Finance об'єднує внесені CRV у єдину позицію та блокує голосування як veCRV. Ця об'єднана позиція забезпечує максимальне збільшення винагород Curve, чого окремий стейкер не може досягти без блокування CRV на термін чотири роки. У відповідь вкладники отримують cvxCRV, і цей токен-квитанція накопичує збільшені винагороди CRV плюс частку комісій за торгівлю Curve. Convex Finance застосовує ту ж модель об'єднаного збільшення до пули Frax, Prisma та f(x)/Resupply.

Для чого потрібен токен CVX?

Стейкери CVX отримують частку доходу платформи Convex, що розподіляється у формі cvxCRV. Голосування за допомогою CVX породжує vlCVX, який надає право голосу щодо розподілу параметрів на Curve, Frax, f(x) та Resupply. CVX - це токен ERC-20 на Ethereum за контрактом 0x4e3fbd56cd56c3e72c1403e103b45db9da5b9d2b, перевірений на Etherscan, зі згорнутим представленням на Solana.

Як розподіляється запас токенів CVX?

Згідно з даними DropsTab, CVX має фіксований максимальний запас у 100 000 000 CVX, що дорівнює загальному обсягу. Найбільші частки припадають на учасників ліквідності: винагороди LP Curve - 50% та майнінг ліквідності - 25%. Команда Convex тримає 10%, казначейство - 9,7%, інвестори - 3,3%, а дві групи власників veCRV - по 1% кожна. Команда та інвестори становлять близько 13,3% запасу, тож більшість токенів надходить до постачальників ліквідності, а не до внутрішніх осіб.

Як виглядала розподілка CVX під час TGE?

Подія генерації токенів CVX відбулася 17 травня 2021 року. Згідно з даними DropsTab, обидві групи veCRV розблокувалися повністю того дня, разом 2 мільйони CVX, поряд з початковими частками майнінгу ліквідності (510 000), команди (770 000), казначейства (746 900) та інвесторів (254 100). Постійне розподілення тривало через програми майнінгу ліквідності, які виплачували стимули CVX постачальникам ліквідності CVX/ETH та cvxCRV/CRV. Ці програми завершили раунди розподілу.

Як працює графік розблокування CVX?

Згідно з даними DropsTab про вестинг, графік передбачає близько 90 подій розблокування: щомісячні випуски приблизно 510 208 CVX з майнінгу ліквідності, 769 167 від команди, 746 092 від казначейства та 253 825 від інвесторів. Токени інвесторів завершили однорічний вестинг приблизно у травні 2022 року. Майнінг ліквідності випустив свою частку у 25% протягом близько чотирьох років з моменту запуску, тому основна інфляція, спричинена випуском, вже минула. Решта тиску на розблокування походить від випусків команди та казначейства.

Хто інвестував у Convex Finance?

Єдиним задокументованим раундом залучення коштів проекту було приватне продажі 3 300 000 CVX, розблоковане протягом одного року. Документація Convex стверджує, що 100% інвестиційних коштів було використано для попереднього збільшення та закрито назавжди, без випуску cvxCRV на їхню основу. У документації та в записах DropsTab не зазначено ніяких інвесторів, які брали участь, і не зафіксовано жодної оцінки передпродажної вартості.

Де можна торгувати CVX?

Згідно з даними DropsTab, CVX торгується на понад 40 ринках, охоплюючи спотові, деривативні та DEX-платформи. До централізованих бірж першого рівня належать Binance (CVX/USDT, CVX/USDC), Coinbase (CVX/USD), Kraken (CVX/USD, CVX/EUR), OKX та KuCoin. Безстрокові фʼючерси торгуються на Binance, Bybit, OKX, KuCoin та Kraken. В мережі CVX/CRV, CVX/WETH та пари зі стейблкоїнами представлені на Uniswap v3 та v4, а також на Sushiswap у парі CVX/WETH. Глибокий охват спотових та безстрокових ринків першого рівня зберігає низький рівень ризику ліквідності.